醫(yī)學(xué)美容O2O相繼拿到融資，相殺不如相愛

　　醫(yī)學(xué)美容O2O企業(yè)“更美”宣布C輪融資3.45億元，成為醫(yī)美領(lǐng)域第二家跑過C輪的企業(yè)。創(chuàng)始人劉迪表示：“這一金額比全部競爭對手融資實際到帳的總額還要高”。并表示本輪融資后公司將推出分期、保險等醫(yī)美金融服務(wù)，并且開啟全新戰(zhàn)略規(guī)劃——“100名醫(yī)IP計劃”。上市一直在更美的發(fā)展時間表里，接受中信建設(shè)的投資也是這方面考慮。

　　此前不久(7月28日)，“新氧”聯(lián)合“美黛拉”共同發(fā)表聲明《抵制非正當(dāng)競爭：山高水長 后會有期》。針對近日兩家公司遭遇的負(fù)面新聞進(jìn)行回應(yīng)：“警告友商停止‘弄虛作假、違背職業(yè)道德的各種操作’ 。”新氧是更美的競對之一，也是醫(yī)美O2O領(lǐng)域第一家拿到C輪融資的企業(yè)。

　　去年8月，更美起訴新氧侵犯著作權(quán)及不正當(dāng)競爭，抓取更美網(wǎng)站的原創(chuàng)內(nèi)容，充實新氧的頁面，案件目前尚未審結(jié)。

　　醫(yī)美領(lǐng)域彌漫的火藥味，會因為“更美”的這一輪融資更加激烈嗎?滴滴和Uber中國都在一起了，這給處于激烈競爭中的平臺型企業(yè)帶來哪些啟示?
 

　　風(fēng)口的煩惱

　　醫(yī)學(xué)美容是指運(yùn)用手術(shù)、藥物、醫(yī)療器械，以及其他具有創(chuàng)傷性或者侵入性的醫(yī)學(xué)技術(shù)方法,對人的容貌和人體各部委形態(tài)進(jìn)行的修復(fù)與再塑。相比生活美容, 醫(yī)療美容具有技術(shù)壁壘和醫(yī)學(xué)屬性,往往需要到專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行,而且能夠起到立竿見影的效果。

　　根據(jù)虎嗅研報《尋找千億美業(yè)市場里的主賽道》，2014年國內(nèi)醫(yī)美需求爆發(fā)。2015年我國醫(yī)美市場規(guī)模預(yù)計1000億，并且這一市場每年在以20%以上的速度增長，未來5-10年將持續(xù)這樣的增速。醫(yī)學(xué)美容代表的科技美容是未來人們追求美的必然趨勢。

　　行業(yè)發(fā)展的初期，平臺是個好生意。因為提供服務(wù)的企業(yè)規(guī)模普遍規(guī)模不大、數(shù)目眾多、經(jīng)營不夠規(guī)范，平臺型企業(yè)可以通過信息整合、對比、評價，加強(qiáng)透明度。

　　醫(yī)美特殊，目前市場規(guī)模不夠大，醫(yī)療事故風(fēng)險高，這讓點(diǎn)評美團(tuán)這樣的大平臺不愿涉足，于是給垂直領(lǐng)域小平臺留下了一片生機(jī)。

　　想必做平臺的企業(yè)家，都有美劇《權(quán)利的游戲》中波頓的私生子“拉姆斯”一樣的內(nèi)心感受：我喜歡做獨(dú)生子。

　　可惜看到那片生機(jī)的聰明人總不止一個，站到風(fēng)口前奔跑的能干人也不止一個。
 

　　大同小異的模式

　　醫(yī)美領(lǐng)域目前拿到B輪和C輪的企業(yè)有5家，均為平臺型企業(yè)。根據(jù)獨(dú)立第三方移動數(shù)據(jù)服務(wù)平臺TalkingData的數(shù)據(jù)，跑在最前面的3家分別是新氧、悅美、更美。下表為虎嗅整理的3家機(jī)構(gòu)的經(jīng)營模式對比。

　　首先，3家機(jī)構(gòu)均為平臺性質(zhì)，吸引有從業(yè)資質(zhì)的醫(yī)生和醫(yī)療機(jī)構(gòu)入駐，由專業(yè)醫(yī)生回復(fù)求美者問題，通過問答、求美者日記和醫(yī)師機(jī)構(gòu)評價，形成社群互動，教育用戶，促成交易。

　　其次，經(jīng)營項目稍有差異，但主體業(yè)務(wù)相同。新氧僅做微整形，不做削骨、抽脂這樣需要全麻的手術(shù)類項目，理由是手術(shù)類項目風(fēng)險高，占比小，在醫(yī)美領(lǐng)域目前手術(shù)類項目的占比是20%，以后隨著醫(yī)美市場的增長，手術(shù)類項目的占比還會下降。但是更美和悅美都選擇了做全品類，第一是考慮客戶留存，即一位客戶進(jìn)入平臺后，可以找到需要的全部項目;第二是認(rèn)為無論非手術(shù)還是手術(shù)類的醫(yī)美項目都有風(fēng)險，而且手術(shù)類項目的風(fēng)險并非不可控。具體做法是，更美精選少數(shù)機(jī)構(gòu)做手術(shù)類項目，悅美則更為徹底，自建診所。

　　再次，經(jīng)營模式看似有異，實則相同，即理順管理流程，規(guī)范合作機(jī)構(gòu)，建設(shè)品牌。悅美因有手術(shù)類項目，做得最重，前期自建診所，后期計劃把流程跑順后，再與機(jī)構(gòu)合作，做管理輸出。新氧入股醫(yī)美服務(wù)機(jī)構(gòu)，派遣管理團(tuán)隊進(jìn)駐。更美堅持其第三方平臺身份，不做自營。用創(chuàng)始人劉迪的話說：“作為第三方平臺，我們不希望買一大堆診所，破壞平臺公平性，成為線下機(jī)構(gòu)的直接競爭者。這個和平臺定位自相矛盾，是賺快錢的思路，不適合我們。”但其有在北上廣精選5家機(jī)構(gòu)，把多點(diǎn)執(zhí)業(yè)、需要場所的醫(yī)生對接到這些機(jī)構(gòu)中去，這個我們在下面再詳細(xì)說。

　　最后，收入來源。表面看新氧和悅美有醫(yī)院管理公司或診所的股權(quán)，更美不入股醫(yī)院和機(jī)構(gòu)，堅持平臺的中立性。但更美給名醫(yī)提供落地服務(wù)，就是技術(shù)優(yōu)秀的醫(yī)生多點(diǎn)執(zhí)業(yè)時，可以到更美精選的機(jī)構(gòu)實施操作，不必自建診所，盡管更美沒有這些精選機(jī)構(gòu)的股權(quán)，但擁有醫(yī)生IP的更美會有更大的話語權(quán)，可以做流程管控，提高管理費(fèi)也是分分鐘的事。總之，由于大家業(yè)務(wù)的趨同性，收入來源也必然不會有大的差異，別人的生財之道也可用于自身。

　　總之，目前醫(yī)美服務(wù)主要集中在一二線城市，3家醫(yī)美領(lǐng)跑企業(yè)用著一樣的醫(yī)療資源，在一片地域中爭搶同一批目標(biāo)客戶群，行業(yè)規(guī)模不很大，平臺模式又太輕。一個滴滴崛起后，連共享經(jīng)濟(jì)的鼻祖Uber都不能在中國容身，因此你死我活的陰影始終籠罩在醫(yī)美企業(yè)領(lǐng)先企業(yè)頭上。
 

　　你死我亡的競爭?

　　根據(jù)第三方數(shù)據(jù)機(jī)構(gòu)TalkingData向虎嗅提供的數(shù)據(jù)，6月其監(jiān)測到的活躍移動設(shè)備有6.5億臺，其中android系統(tǒng)占比70%，醫(yī)美融資達(dá)到B輪后的企業(yè)有5家，他們的APP在android移動設(shè)備中的覆蓋率和活躍度情況如下。

　　注：

　　用戶覆蓋率：當(dāng)月安裝有某款應(yīng)用的設(shè)備數(shù)量占當(dāng)月監(jiān)測移動設(shè)備總數(shù)的比例

　　用戶活躍率：當(dāng)月使用過某款應(yīng)用的設(shè)備數(shù)量占當(dāng)月監(jiān)測移動設(shè)備總數(shù)的比例

　　我們看到，5家機(jī)構(gòu)的覆蓋率加到一起還不到千分之五(此數(shù)據(jù)僅為android端，并不全面，僅做參考)。中國目前有1千萬求美者，換算到目前美業(yè)市場中的占有率，粗略估計3家加在一起的市占率約為20%。

　　遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒到我的眼里只有你，不是你死就是我亡的程度。第一，目前眾多求美者還不知道平臺的門朝哪兒開。他們或者相信百度廣告，落入莆田系醫(yī)院囊中?；蛘吡暨B于美容院，在美容院里消費(fèi)一圈后，再被轉(zhuǎn)賣給醫(yī)美機(jī)構(gòu)。在這個過程中，有50%以上的消費(fèi)支出都付給了百度和美容院，成為了渠道費(fèi)。

　　第二，虎嗅對醫(yī)美行業(yè)的判斷是，這是初級市場，未來5-6年還有倍數(shù)級的增量空間。把幾家領(lǐng)先機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)放到增量的大背景中看，更微不足道。用戶對醫(yī)美的接受程度需要時間去培養(yǎng)，醫(yī)生資源也在限制著行業(yè)的發(fā)展。這個領(lǐng)域不同于出行的成熟市場，3年出不了一個滴滴，這會是一場漫長的馬拉松。而環(huán)伺周圍，盯著中國醫(yī)美市場的企業(yè)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不只眼前這幾家平臺企業(yè)，洗白了的莆田系醫(yī)院已經(jīng)積累了大量的經(jīng)驗，從生活美容轉(zhuǎn)型到醫(yī)美領(lǐng)域的大型美容機(jī)構(gòu)擁有一批核心客戶群，還有日韓臺的諸多醫(yī)美機(jī)構(gòu)有著更為優(yōu)良的技術(shù)和消費(fèi)體驗。
 

　　放下過去的恩怨，相殺不如相愛

　　醫(yī)美平臺間合作的好處，大于你死我活的爭奪。

　　首先，價格聯(lián)盟。合理的利潤是企業(yè)健康發(fā)展的基礎(chǔ)，特別是醫(yī)美這樣有醫(yī)療屬性，又需要長期發(fā)展的領(lǐng)域。前端給的利潤不夠，就會倒逼企業(yè)去后端找補(bǔ)，產(chǎn)品以次充好，醫(yī)師資質(zhì)不夠，反而會阻礙求美者對醫(yī)美的接受過程和行業(yè)的健康發(fā)展。醫(yī)美平臺本來是一個有巨大利潤的行業(yè)，但根據(jù)新三板市場的年報，莆田系醫(yī)院每年投入到百度的廣告費(fèi)能占到其總收入的70%。另一個不正常的反而現(xiàn)象是，更美、新氧這樣的垂直平臺對機(jī)構(gòu)只收取微薄的廣告費(fèi)，一般為交易額的5%，對醫(yī)生則免費(fèi)。

　　第二，良性競爭。滴滴和Uber在競爭最激烈的時候，也不見互相指責(zé)對方司機(jī)審查不嚴(yán)，導(dǎo)致乘客不安全。因為大家的模式太像，指責(zé)對方的時候，自己也會受損，屬于殺敵一千自損八百的黑寡婦式行為。目前我國每130人中才有1人是醫(yī)美的消費(fèi)者，在韓國每7人次就有1人是醫(yī)美消費(fèi)者，有些求美者在門口觀望，亦有眾多的小白用戶需要教育。試想，幾家領(lǐng)先平臺，建立協(xié)會，禁止惡意競爭，抽取合理傭金，共同培育市場，也許未來5-10年后，醫(yī)美方面的平臺、連鎖性服務(wù)企業(yè)、正規(guī)醫(yī)生隊伍都會隨著市場的壯大而成規(guī)模。
 

　　這些醫(yī)學(xué)美容O2O平臺企業(yè)不如學(xué)學(xué)滴滴和優(yōu)步合并，放下過去的恩怨，合作共贏，投資人出來管管吧，既然有共同投資人，不如也學(xué)滴滴優(yōu)步主導(dǎo)一次合并，這樣方能實現(xiàn)共贏！